Банки и управляющие активами уже несколько лет изучают «токенизацию» традиционных активов, таких как облигации. Они надеются, что с помощью цифровых единиц — обычно токенов на основе блокчейна, которые представляют собой долю базового актива — торговля может стать быстрее, дешевле и эффективнее, в том числе за счет исключения посредников, участвующих во многих транзакциях. Однако до сих пор они не смогли получить существенной поддержки на более широком рынке.
Около 90% центральных банков мира также тестируют цифровые валюты центральных банков (CBDC), цифровые версии фиатных денег, которые облегчают торговлю токенизированными активами. Денежно-кредитные органы пытаются освоить технологические достижения, которые сделали возможными криптовалюты, такие как биткоин. SWIFT, играющая важную роль в глобальном банковском деле, участвовала в испытаниях как CBDC, так и токенизированных активов.
В марте заявили, что запустят новую платформу для подключения CBDC, которые в настоящее время находятся в разработке, к существующей финансовой системе. «Теперь мы видим, что отрасль требует выхода из этой (испытательной) фазы и реального перемещения цифрового актива, а контрагент должен платить им реальные деньги за это», — сказал Ник Кериган, глава отдела инноваций SWIFT. «Это этап, к которому мы переходим в следующем году, хотя и контролируемым образом». Хотя потенциал велик, фрагментированная природа рынка сдерживает его, и очень немногие инициативы продвинулись за пределы собственных внутренних систем банков. Аналогичным образом центральные банки тестируют оптовые CBDC для трансграничных платежей, но в пределах небольших групп.
Последняя инициатива SWIFT включает в себя различные типы цифровых активов в сочетании на разных платформах. «Чтобы успешно торговать и урегулировать транзакцию токенизированных облигаций, вам нужны наличные деньги, и вот тут-то и вступают в дело токенизированный депозит или оптовый CBDC», — сказал Кериган. «Недостаточно иметь только поставку или только платеж, вам нужно и то, и другое».
